Frederick Charles Krueger, agora conhecido como Freddy Krueger, nasceu em Springwood, Ohio em 3 de Setembro de 1942, é fruto de um estupro coletivo ocorrido num velho manicômio da "Elm street", quando a freira Amanda Krueger foi trancada junto com cem internos por dias.
Durante toda a sua vida, ele foi capaz de se lembrar dos gritos de sua mãe. Amanda imediatamente pôs o filho para adoção, e alguns anos depois, Freddy foi adotado por um velho alcoviteiro, Sr. Underwood, que viu utilidade no menino como atração de bêbados curiosos na pequena e imunda rua, repleta de prostitutas e drogados. O jovem apanhava constantemente do padrasto, que o tratava como um nada, tirando sangue e deixando-o cheio de marcas roxas pelo corpo.
Após uma surra, em que quase foi morto, o jovem Freddy matou Underwood com uma lâmina - a mesma que Freddy usava para se cortar, devido ao abuso do padrasto e dos colegas.
Freddy começou a trabalhar em uma fábrica, casou-se e teve uma filha, Kathryn Krueger . Porém ao mesmo tempo começa a matar crianças, usando um carrinho de sorvete para atraí-las e mais tarde matá-las na sala da caldeira onde trabalhava.
Em 1966, sua esposa Loretta descobriu os instrumentos de tortura no porão de casa, e viu que o seu marido era o "retalhador de Springwood". Loretta confrontou Freddy ameaçando deixá-lo e sair de casa com a sua filha, Freddy ficou chateado e estrangulou-a em frente à sua filha Kathryn. A filha foi obrigada a prometer não contar tendo medo que o seu pai a magoasse, mas delatou-o para as autoridades e Freddy foi preso. Mas acabou sendo solto por não terem assinado um mandado de busca.
Os moradores furiosos, conduzidos pelo tenente Thompson e sua esposa Marge, haviam decidido se vingar do cruel assassino. Os Thompsons e os vizinhos da rua Elm colocaram gasolina no local onde Freddy passava suas noites e colocaram fogo. No momento em que estava sendo queimado, os demônios dos sonhos, três cobras voadoras que tem o poder de tornar real os pesadelos das vítimas gostavam do trabalho de Freddy e ofereceram-lhe imortalidade.
Em troca para se manter imortal tornou-se o maior assassino dos pesadelos.
Ele vez um total de 43 vitimas.
